Функции денег

1.3. Функции денег

Основоположники экономической теории А. Смит и Д. Риккардо считали, что главная функция денег — средство обращения, а все другие — частные случаи от нее.

К. Маркс сформулировал 5 функций денег: меру стоимостей; средство обращения; средство образования сокровищ; средство платежа; мировые деньги. Главенствующую роль он отводил первым двум функциям.

В большинстве работ современных зарубежных исследователей анализируются только 3 функции денег. Например, Э. Долан, К. Кэмпбелл и Р. Кэмпбелл называют функцию средства обращения; меру стоимости; средство накопления. Такая же точка зрения приводится и в ряде отечественных исследований.

С. Фишер, Р. Дорнбуш, Р. Шмалензи выделяют 4 функции: средство обмена или средство платежа; единица счета; средство сохранения стоимости; мера отложенных платежей.

В учебнике под редакцией Г. Н. Белоглазовой, также утверждается, что современные деньги выполняют 4 основные функции: меру стоимости; средство обращения; средство платежа; средство накопления.

Функция денег как меры стоимости

Благодаря этой функции денег происходит измерение стоимостей различных товаров (услуг, активов, факторов производства), что выражается в установлении их цен. Цена товара — стоимость, выраженная в деньгах. Она определяется общественно необходимыми затратами труда на его на его производство и реализацию.

Сами деньги цены не имеют. Их стоимость не может быть выражена в них самих. Вместо цены деньги обладают покупательной способностью, которая представляет собой абсолютное количество товаров, которое можно на них купить.

Цена товара определяется общественно необходимыми затратами труда на его на его производство и реализацию, таким образом, исходной величиной при установлении цены товара является его стоимость, но, кроме того, учитываются и другие факторы: цены имеющихся взаимозаменяемых товаров, наличие платежеспособного спроса и т. д.

Функцию меры стоимости деньги выполняют идеально. Это означает, что для оценки товара нет необходимости иметь в наличии реальные деньги, а достаточно мысленно представить себе нужную сумму.

Высокая инфляция деформирует данную функцию: бизнес заключает сделки, устанавливает цены на дорогостоящие, импортные товары, товары с длительными сроками поставки в иностранной валюте, чтобы совершать вычисления и расчеты, пользуясь стабильной мерой стоимости. Поэтому данные товары имеют две цены: в иностранной и национальной валюте. Цены в национальной валюте пересчитываются ежедневно на основе валютного курса. Эти процессы имели место, например, в Китае (1939–1949 гг.), в Израиле в 1970-х, в Боливии в 1980-х, в ряде стран СНГ с начала 1990-х гг.

Несоответствие спроса и предложения на рынке порождает отклонение цены товара от его стоимости. По таким отклонениям товаропроизводители определяют, каких товаров произведено недостаточно, а каких — избыточно. Цена товара отклонится вверх от его стоимости, если он произведен недостаточно, вниз — избыточно. В результате цена товара колеблется вокруг его стоимости, тяготеет к ней.

Благодаря функции денег как меры стоимости цена каждого товара выражается однозначно в деньгах, и нет необходимости составлять пропорции обмена этого товара на каждый другой товар. Представим, что экономику без денег (меры стоимости). Тогда вместо выражения цены каждого товара в деньгах, придется составлять пропорции обмена каждого товара на каждый другой товар. При этом для различных товаров количество возможных парных комбинаций будет равно: n (n - 1) / 2,

где n — количество видов товаров в данной экономике.

При таком количестве обменных пропорций определение стоимости товара становится чрезвычайно сложным делом. Например, в экономике, производящей 5 000 различных товаров, покупателям придется пользоваться не 5 000 ценами, а 12 497 500 обменными пропорциями для всех возможных сочетаний товаров.Следовательно, данная функция способствует ускорению товарного обмена.

Функция денег как средства обращения

Данная функция денег заключается в платежах наличными деньгами за товары (услуги) в момент их приобретения.

Выполняя функцию средства обращения, деньги перемещают товары из рук в руки, постоянно выталкивают их из сферы обращения, доводят товары до потребителя. Деньги непрерывно находятся в движении, переходят от одного лица к другому, связывая тем самым акты обмена в единый процесс обращения товаров.

Товарное обращение состоит из двух актов — продажи и купли, между которыми возможен разрыв. Причем, данный разрыв в одном звене может привести к подобному разрыву и в других звеньях, а в целом — к экономическим кризисам.

Значение денег как средства обращения заключается в том, что они преодолевают индивидуальные, количественные, временные, пространственные границы свойственные таким понятиям как бартер и рационирование.

Бартер — торговый акт, осуществляемый путем обмена товарами (услугами) без использования денег.

Рационирование — система распределения, вводимая государством, устанавливающая максимальный предел количества товаров (услуг), которые может купить или получить одна потребляющая единица. Упрощенно, под рационированием понимается распределение товаров по талонам.

Несмотря на несомненное удобство платежей деньгами, в определенных экономических условиях они все же частично замещаются этими понятиями. Так, бартер начинает широко применяться в условиях:

· высокой инфляции (его издержки меньше от хранения денег для совершения сделок);

· дефицита товаров (продав за деньги, потом можно на них ничего не купить);

· высоких налогов (помогает уйти от полного налогообложения).

Рационирование применяется при товарном дефиците, как государственная мера для контроля и ограничения спроса на товары.

Естественной и самой крупной нишей функции денег как средства обращения являются повседневные расчеты населения в розничной торговле и сфере услуг.

Функция денег как средства платежа

В данной функции деньги используются для погашения различных долговых обязательств, например при: оплате товаров в кредит; погашении денежных ссуд; уплате налогов и внесении средств во внебюджетные фонды; оплате труда, выплате пенсий, стипендий и других подобных обязательств; выплате страховых обязательств; уплате аренды; оплате жилищно-коммунальных услуг; погашении обязательств, вытекающих из решений судебных и административных органов; при выплате «материнского капитала» и т. д.

В условиях развитого товарного хозяйства деньги в этой функции связывают между собой множество производителей, приобретающих товары в кредит друг у друга и вообще всех участников экономики. Поэтому неплатежеспособность одного из них неизбежно приводит к неплатежеспособности другого, в экономике нарастают неплатежи, что может спровоцировать экономический (платежный) кризис и массовые банкротства.

Деньги как средство платежа и как средство обращения тесно переплетаются, поскольку в обоих случаях они используются для оплаты товаров. Но в первом случае оплата происходит через определенное время и в основном безналичным путем, во втором — сразу и наличными деньгами. По мере индустриализации общества деньги как средство платежа все больше вытесняют деньги как средство обращения, поскольку в подавляющей массе расчеты стали носить безналичный, а не наличный характер.

Функция денег как средства сбережения (накопления)

Данная функция денег состоит в том, что часть полученных доходов их владельцы не тратят на текущее потребление, а накапливают в денежной форме с целью использования в будущем. Здесь деньги сохраняют покупательную способность, т. е. в течение некоторого времени они не направляются на текущее потребление, а формируют отложенный спрос.

Использование денег в данной функции присуще всем участникам экономики: государству, юридическим и физическим лицам.

Накопления государства представляют собой разницу между налоговыми поступлениями и расходами центрального правительства и местной власти. Предпосылками их образования являются состояние государственного бюджета, инвестиционные расходы, которые требуют предварительного накопления средств.

Накопления юридических лиц образуются в результате несовпадения сроков получения денежных средств от реализации продукции (работ, услуг) и сроков закупки сырья, материалов, выплаты заработной платы; аккумуляции части прибыли, идущей на расширение производства; формирования амортизационных фондов. Их предпосылки — для процесса производства всегда необходима определенная часть свободных денежных средств для его расширения, закупки сырья и материалов, средств производства; для обеспечения непрерывности производства, ограничения его от различных колебаний спроса и предложения; для возмещения основного капитала.

Считается, что основное место в современном сберегательном процессе практически во всех развитых странах мира отдается населению страны (домашним хозяйствам), в том числе и в Российской Федерации, имеющему, по расчетам экспертов, очень высокий, устойчивый к изменениям экономической конъюнктуры сберегательный потенциал, и уже после него — коммерческим нефинансовым предприятиям и организациям.

Коммерческие предприятия и организации в целом могут по балансу иметь положительное сальдо сбережений, поскольку сохраняют нераспределенную прибыль, а также амортизационные отчисления.

Государство в качестве сберегателя выступает крайне редко, так как чаще всего средства, остающиеся в его распоряжении и несущие в своей сущности сберегательную функцию (положительную разницу между государственными доходами и государственными расходами), на практике ее не выполняет. Обычно дополнительно возникший профицит перераспределяется на удовлетворение различных общегосударственных нужд (принятие и развитие социальных программ, обеспечение экономического роста и т.д.) и как сбережения не сохраняется.

Итак, сбережения населения занимают особое место в финансовом мире, поскольку по своему объему они превосходят накопления государства и юридических лиц в совокупности. Кроме того, сбережения населения находятся на стыке интересов граждан, государства и кредитно-финансовых институтов: с одной стороны, они являются важнейшим показателем уровня жизни, непосредственно связанным с такими категориями, как потребление, цены, доходы и расходы населения, с другой стороны, средства частных лиц — ресурс экономического развития, источник кредитования и инвестирования хозяйства.

Определение категории «сбережения населения» до настоящего времени в должной степени не состоялось. Возможно, это следствие многоаспектности этого понятия. Упрощенно сбережения населения представляют собой разницу между доходами населения и его текущими расходами, то есть, как ту сумму денежных средств, которая осталась не потребленной в анализируемом периоде.

В рыночных условиях выбор формы сбережений владельцы сберегаемых средств осуществляют на основе субъективных предпочтений, свободно, но с учетом ряда критериев, а именно: надежности (безопасности), доходности и ликвидности.

С учетом мотивов создания сбережения населения делят на мотивированные и немотивированные (сбережения, обусловленные заниженным уровнем потребностей и сбережения, вызванные психологическими особенностями личности — страстью к накоплению).

Если сбережения, реализуют единственную цель физического лица (например, приобретение квартиры, дачи), то их называют моноцелевыми. К полицелевым сбережениям отнесены те, которые направлены на удовлетворение ряда потребностей физического лица.

По побудительным причинам сбережения населения делятся на добровольные, когда субъекты экономики сознательно и добровольно отказываются от текущего потребления с целью обеспечения потребностей в будущем, и вынужденные (принудительные), которые связаны с нарушением воспроизводственных процессов в экономике страны (разбалансированность спроса и предложения, инфляция).

Сбережения домохозяйств можно дифференцировать в зависимости от их размера (мелкие, средние, крупные); от срока (краткосрочные, долгосрочные).

По стратегиям использования денежных средств сбережения разделяются в порядке значимости на: страхование (на непредвиденные расходы в связи с экономической нестабильностью в стране, сохранение достаточного уровня потребления на случай болезни, при выходе на пенсию); инвестирование (депозит в банке, покупка акций); потребление (приобретение транспортных средств и дорогостоящих предметов длительного пользования, приобретение жилья и улучшение жилищных условий, отдых и развлечения); развитие (открытие или расширение собственного дела, получение образование, переквалификация, повышение квалификации).

В зависимости от попадания сбережений населения в систему сберегательных институтов они делятся на организованные и неорганизованные.К первым относят вклады в национальной и иностранной валюте, страховые полисы, вложения в ценные бумаги, средства на текущих (лицевых) и карточных счетах; ко вторым — наличные деньги на руках у населения в национальной и иностранной валюте.

Выбор организованной или неорганизованной формы хранения временно свободных денежных средств населения обусловлен рядом причин: степенью доверия к кредитно-финансовым учреждениям и ценным бумагам, доходностью различных инструментов финансового рынка, предполагаемым сроком хранения сбережений, возможностью их оперативного изъятия или перевода из одной формы в другую.

Сбережения населения, аккумулированные кредитно-финансовыми институтами, формируют капитал, в котором заинтересовано все общество. Это, в свою очередь, способствует созданию совокупного инвестиционного потенциала государства, как финансового резерва для поступательного развития экономики страны.

Отдельные авторы в дополнение к этому выдвигают свои трактовки значимости организованных сбережений населения. Одна из них заключается в том, что государство располагает информацией, в каких объемах домашние хозяйства временно отказались от потребления, следовательно, у него имеется возможность регулировать платежеспособный спрос населения.

Еще одна трактовка пользы организованных сбережений домашних хозяйств состоит в том, что данные сбережения снижают издержки эмиссионно-кассового хозяйства за счет повторного использования денежных знаков, возвращающихся в коммерческие банки в порядке поступлений во вклады и вложений в ценные бумаги, способствуя осуществлению режима экономии в сфере денежного обращения.

Кроме того, высказывается мнение, что привлечение сбережений кредитными организациями является важной предпосылкой вовлечения в сферу личного потребления более совершенных форм организации денежного оборота: безналичных расчетов, системы электронно-денежных переводов.

Высокая доля неорганизованных сбережений населения расценивается как негативное явление, т.к. приводит к снижению спроса на товары и услуги, следовательно — к падению прибыли предприятий, к снижению спроса предприятий на факторы производства, что сказывается на росте безработицы и соответственно снижении доходов населения (так называемый «парадокс бережливости»). Причем, здесь не играет роли в какой валюте представлены сбережения на руках у населения — в национальной или в иностранной, эффект будет аналогичным.

В качестве критериев выбора той или иной формы сбережений населения выделяют ликвидность вложений, их надежность и возможность получения дохода.

Функция мировых денег

Данная функция собирательная от всех остальных функций денег, поскольку мировые деньги служат: всеобщим средством платежа (погашение международного кредита, например); всеобщим средством обращения (наличная оплата резидентами товаров, приобретаемых за рубежом); всеобщим воплощением общественного богатства (пополнение золотовалютных резервов); универсальной (интернациональной) мерой стоимости (определение мировых цен).

Каждая страна выпускает свои, национальные деньги, для потребностей внутреннего обращения. При расчетах с другой страной ни одно государство не может экономическими методами заставить другие страны принимать свои национальные деньги.

Первоначально в качестве мировых денег выступали золотые (серебряные) слитки. При расчетах с иностранными продавцами и кредиторами золотые (серебряные) монеты переплавлялись в слитки и отправлялись за границу в уплату за товары (услуги) или в качестве погашения кредита. В другой стране из слитков чеканилась ее национальная монета. Постепенно слитковая форма мировых денег перестала отвечать сложившимся реалиям, поскольку между ранее национально обособленными товаропроизводителями устанавливаются долговременные экономические связи, значительно растут объемы пошлин за перечеканку монет.

С середины 19 в. в качестве мировых денег стала использоваться резервная валюта — национальные кредитные деньги (векселя, чеки, банкноты и другие долговые обязательства), которые используются в расчетах с иностранными контрагентами.

Бреттон-вудская валютная система в 1944 г. закрепила статус резервных валют за американским долларом и британским фунтом стерлингов. Впоследствии эта система обеспечивала господство доллара как резервной валюты. Но позиции США в мировой экономике относительно ослаблялись, а страны ЕЭС и Япония быстро набирали экономический потенциал. Бреттон-вудская система перестала отвечать экономическим реалиям. Ямайская валютная система, введенная в 1976 г. обеспечила переход от монополии доллара к многовалютности. Круг резервных валют расширился за счет германской марки, швейцарского и французского франков, японской иены. С 1.01.1999 г. был образован ЭВС с единой денежной единицей евро. С введением евро круг резервных валют стал включать доллар, евро, иену.

Однако использование доллара, а также других резервных валют в качестве платежных средств сильно дестабилизирует систему международных расчетов из-за различий в интересах мировой экономики и стран-эмитентов (так называемой «дилеммы Триффина»). Поэтому на современной стадии развития международных экономических отношений происходит усиление роли различных наднациональных валютно-финансовых институтов, что проявляется в использовании расчетных единиц, которые они эмитируют.

Наиболее известная из них — СДР («специальные права заимствования»), эмитируемая МВФ с 1969 г. Другим международным средством расчетов была ЭКЮ («европейская валютная единица»), широко использовавшаяся с 1979 г. в западноевропейских странах. В 1991 г. ЭКЮ трансформировалось в евро. Бывшие социалистические страны с 1964 г. в качестве международной коллективной валюты использовали так называемый «переводной рубль». Для усиления взаимодействия экономики этих стран с мировым сообществом расчеты между ними стали осуществляться в свободно конвертируемой валюте.

Нетипично изложены денежные функции в работах А. С. Селищева, который помимо традиционных (основных) функций, выделяет еще главную и производные функции денег.

Главная функция денег заключается в том, что деньги создают оптимальные условия обмена, сводят к минимуму его временные и транзакционные издержки в силу своей абсолютной ликвидности.

Содержание производных функций денег состоит в следующем: производительная функция — деньги экономят ресурсы, снижают количество оценочных операций; сеньоражная (функция эмиссионного дохода) — деньги центрального банка являются одним из важных источников дохода государства; регулирующая функция — деньги обладают способностью оказывать регулирующее воздействие на развитие экономики, что достигается проведением денежно-кредитной политики государства; институциональная функция — деньги оказывают революционное влияние на институциональное развитие экономики (например, деньги подточили устои феодального и социалистического обществ и пр.).

⇐ Предыдущая 1 234 5 Следующая ⇒