Источник: данные бухгалтерской отчетности предприятия ООО Промет за 2009-2010 гг.

Для определения ликвидности обратимся к условиям ликвидности предприятия: предприятие считается абсолютно ликвидным при выполнении следующих условий:

А1 П1;

А2 П2; А3 П3;

А4 П4.

Анализируя данные таблицы 2. 6, получаем следующее соотношение(табл. 2. 6):

Таблица 2. 6 Оценка показателей ликвидности предприятия ООО " Промет" за 2009-2010 гг.

2009 г.

2010 г.

А1< П 1

А1< П1

А2< П2

А3> П3

А4> П4

Коэффициент текущей ликвидности в 2010 году так же понизился и имеет значение 0, 56 при норме 2, 0. Это показывает, что предприятие не может полностью рассчитаться в данный период времени со всеми краткосрочными обязательствами, а только на 56%. Критической точкой данного коэффициента является 1. А при условии меньше 1, в случае требования кредиторов полного погашении срочных обязательств, предприятие вынужденно будет привлечь имущество четвертой группы.

Теперь произведем оценку платежеспособности предприятия.

Платежеспособность предприятия представляет собой способность отвечать по всем долгам и обязательствам в данный момент времени, включая и долгосрочные. Традиционно, оценка платежеспособности предприятия на конкретную дату основываться на расчетах коэффициентов ликвидности и коэффициентов платежеспособности, которые отражают возможность предприятия погасить краткосрочную задолженность за счет тех или иных элементов оборотных средств (табл. 2. 8).

Таблица 2. 8 Коэффициенты платежеспособности предприятия


Коэффициент	Расчет	Норма	Комментарии
Коэффициент общей платежеспособности L1	(А 1+0, 5А 2+0, 3А 3) (П 1+0, 5П 2+0, П 3)	? 1	Показывает способность покрыть все обязательства предприятия (краткосрочные и долгосрочные) всеми его активами.
Коэффициент маневренности функционирования капитала L2	Медленно реализуемые активы/(оборотные активы - текущие обязательства	Уменьшение показателя в динамике -положительный факт	Показывает какая часть функционирующего капитала обездвижена в производственных запасах и долгосрочной дебиторской задолженности
Доля оборотных средств в активах L3	Оборотные активы/Валюта баланса	? 0, 5	Показывает удельный вес оборотных средств в общей массе активов
Коэффициент обеспеченности собственными средствами L4	(Собственный капитал -Внеоборотные активы)/ Оборотные активы	? 0, 1	Характеризует наличие у организации собственных оборотных средств, необходимых для ее текущей деятельности

Источник: Справочник финансиста предприятия. - М.: ИНФРА-М, 2007

Приведенные коэффициенты позволяют под различными углами обзора оценивать платежеспособность компании.

На основании данных таблицы 2. 8, произведем расчет коэффициентов платежеспособности ООО " Промет" за 2009 и 2010 гг.

Коэффициенты платежеспособности предприятия за 2009 г.:

L1 = (2, 6+05*10, 97+0, 3*63, 39)/(76, 91+0, 5*6, 26+0, 3*0) = 0, 34

L2 =63, 39/(76, 96-6, 26) = 0, 9

L3 = 76, 96/106, 82 = 0, 72

L4 = (23, 65-29, 86)/76, 96 = -0, 08

Коэффициенты платежеспособности предприятия за 2010 г.:

L1 = (2, 11+0, 5*17, 39+0, 3*65, 52)/(106, 81+05, *43, 74+0, 3*0) = 0, 24

L2 = 65, 52/ (85, 02-43, 74) =1, 6

L3 = 85, 02/177, 85 = 0, 48

L4 = (27, 30-92, 83)/85, 02 = -0, 7

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Финансовый анализ является непременным элементом как финансового менеджмента на предприятии, так и экономических взаимоотношений его с партнерами, с финансово-кредитной системой, с налоговыми органами и пр. Содержание и основная целевая установка финансового анализа - оценка финансового состояния и выявление возможности повышения эффективности функционирования хозяйствующего субъекта с помощью рациональной финансовой политики.

Финансовое состояние предприятия является важной характеристикой надежности и стабильности развития предприятия, оно определяет конкурентоспособность и потенциал предприятия в деловом сотрудничестве, эффективность использования финансовых ресурсов и капитала, своевременность выполнения обязательств перед государством и другими хозяйствующими субъектами и является гарантом эффективной реализации экономических интересов, как самого предприятия, так и его партнеров. Благополучное финансовое состояния предприятия - это важное условие его непрерывного и эффективного функционирования. Для его достижения необходимо обеспечить платежеспособность субъекта, достаточную ликвидность его баланса, финансовую независимость и высокую результативность хозяйствования.

Оценка финансового состояния предприятия ООО " Промет" осуществлялась по следующим направлениям:

· Характеристика хозяйственной деятельности предприятия за 2009-2010 гг.

· Оценка конкурентоспособности предприятия.

Данный подход позволил дать комплексную оценку финансового состояния организации за рассматриваемый период.

Итак, анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия показал, что низкие показатели финансовой деятельности ООО " Промет" напрямую связаны с высокими показателями кредиторской и дебиторской задолженности. Общая сумма кредиторской задолженности предприятия на конец года составила 106, 81 млн. руб. Сюда относится задолженность перед персоналом организации по заработной плате, задолженность перед государственными внебюджетными фондами, задолженность перед бюджетом. Анализ показал, что на конец 2010 г. около 70% прибыли предприятия тратится на покрытие кредиторской задолженности, оставшаяся часть средств идет на погашение дебиторской задолженности. Таким образом, у предприятия остается незначительная часть свободных средств, что является неприемлемым для столь крупной организации в условиях жесткой конкурентной борьбы (дальнейшее распределение данной прибыли на нужды предприятия, как показал анализ финансового состояния, является недостаточным).

Анализ конкурентоспособности предприятия ООО " Промет" за период с 2009 по 2010 гг., показал, что низкие показатели хозяйственной деятельности обусловлены, прежде всего, возросшим количеством фирм-конкурентов, активно снабжающих рынок аналогичной продукцией.

Для улучшения финансового состояния ООО " Промет" были разработаны следующие мероприятия:

· заключить договор с крупным поставщиком сейфового оборудования - фирмой ООО " Партон" на условиях 100% оплаты (без отсрочки) каждой партии товара; и общей суммы ежемесячной отгрузки продукции в размере от 2, 3 до 3, 5 млн. руб.

· внедрить в ассортимент ООО " Промет" новую продукцию: ящики для наличности, ключницы, вешалки, аптечки и доски для объявления.

Реализация данных мероприятий будет способствовать увеличению прибыли ООО " Промет " в конце 2011 г. на 39%.

Стоит отметить, что при реализации данных мероприятий, в 2011 году, даже при сохранении или увеличении показателей кредиторской задолженности, предприятие сможет не только погасить свои обязательства, но и пустить оставшиеся средства на развитие и поддержания деятельности предприятия на высоком уровне. Все это в свою очередь положительно повлияет на платежеспособность и финансовую независимость предприятия, которые также прямо пропорционально возрастут на 40%.

Все это говорит о том, что все разработанные мероприятия направлены на улучшение финансово-хозяйственной деятельности и носят комплексный взаимодополняющий характер.

БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК

1. Российская Федерация. Центральный Банк. О порядке предоставления (размещения) кредитными организациями денежных средств и их возврата (погашения): положение от 31. 08. 1998 г. №54-П (с доп и изм. ). – 2001. – С. 10

2. Банковское дело: современная система кредитования: учебное пособие / О. И. Лаврушин, О. Н. Афанасьева, С. Л. Корниенко; под. ред. засл. деят. науки РФ, докт. экон. наук., проф. О. И. Лаврушина. – 3-е изд., доп. – М.: КноРус, 2007. – 264 с.

3. Банковское дело: учебник для вузов / ред. Г. Н. Белоглазова, ред. Л. П. Кроливецкая. - 2-е изд. - СПб. [и др. ]: Питер, 2009. - 400 с.

4. Банковское дело: учебник для вузов / ред. Е. Ф. Жуков, ред. Н. Д. Эриашвили. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2008. - 654 с.

5. Банковский менеджмент: учебник для вузов / ред. О. И. Лаврушин. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: КноРус, 2009. - 554 с.

6. Белоглазова Г. Н. Банковское дело. Организация деятельности коммерческого банка: учебник / Г. Н. Белоглазова, Л. П. Кроливецкая. - М.: Высш. образование, 2009. - 422 с. - (Университеты России)

7. Ендовицкий Д. А. Анализ и оценка кредитоспособности заемщика: учебно-практическое пособие / Д. А. Ендовицкий, И. В. Бочарова. - 2-е изд., стер. - М.: КноРус, 2008. - 264 с.

8. Жуков Е. Ф. Банковский менеджмент: учебник для вузов / Е. Ф. Жуков, Н. Д. Эриашвили, ред. Е. Ф. Жуков. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2009. - 303 с. - Авт. указ. на обороте тит. л.

9. Кузнецова В. В. Банковское дело: практикум: учебное пособие для вузов / В. В. Кузнецова, О. И. Ларина. - М.: КноРус, 2007. - 260 с.

10. Тавасиев А. М. Банковское дело: управление кредитной организацией: учебное пособие / А. М. Тавасиев. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: Дашков и К', 2009. - 639 с.

11. Досмамбетова Ф. Особенности оценки стоимости предприятия для конкретных целей // Банки Казахстана, 2010. - № 4. - С. 25-27

12. Ендовицкий Д. А. Моделирование зависимости величины кредитных рисков от финансового положения организации / Д. А. Ендовицкий, К. В. Бахтин // Экономический анализ: теория и практика. - 2010. - N 4. - С. 2-7

13. Заболоцкая В. В. Методика оценки кредитоспособности предприятий малого бизнеса / В. В. Заболоцкая, А. А. Аристархов // Финансы и кредит. - 2009. - N 12. - С. 61-73. - Библиогр.: с. 73 (11 назв. )

14. Ковалев В. А. О кредитоспособности заемщика / В. А. Ковалев // Деньги и кредит. - 2008. - N 1. - С. 56-59

15. Полищук А. И. Комплексный подход к оценке кредитоспособности клиентов банка / А. И. Полищук // Бизнес и банки. - 17/ 6/2008. - N 22. - С. 1-5

16. Пурусов А. Что предпринять для снижения затрат на обслуживание кредитов / А. Пурусов // Финансовый директор. - 2010. - N 1. - С. 18-25

17. Соколова Н. А. Оценка кредитоспособности заемщика: что интересует банк / Н. А. Соколова // Бухгалтерский учет. - 2008. - N 11. - С. 58-63

18. Фролкина Т. Н. Анализ финансово-хозяйственной деятельности потенциального заемщика / Т. Н. Фролкина, Д. А. Ковалев // Финансовый бизнес. - 2009. - N 1. - С. 25-31. - Начало. Окончание: N 2. - С. 16-22

⇐ Предыдущая 1 2 34