Задача 5.

Задача 5.

Компания в течении последних трех месяцев 2000 года

реализовала продукции:

Оплата осуществляется по следующей схеме:

Подсчитайте поступления компании от продаж за первые

три месяца 2001 года. Какова будет сумма дебиторской

задолженности на конец марта? ( ответ 442,5 тыс. грн.)

Задача 7.(такая как 6)

Пассив компании может быть предствален следующим образом (тыс. грн.)

Собственный капитал 750

Долгосрочная задолженность 530

Краткосрочная задолженность 825

Компании необходимо 180 тыс. грн., чтобы профинансировать важный инвестиционный

проект.

Учитывая текущие нормативы задолженности, какой финансовый монтаж можно предложить

фирме, зная, что она меньше всего хочет обращатся к акционерам.

Решенеие:

Согласно банковским правилам:

1) общая задолженность предприятия (долгосрочная, среднесрочная и кратко-

срочная) не должна превышать более чем в два раза, величину собственного капитала;

2) долгосрочная и среднесрочная задолженность не должна превышать сумму

собственного капитала. Если один из показателей неудовлетворительным, то этого в полне

достаточно, чтобы предприятию отказали в кредите.

Необходимо увеличить капитал, чтобы поднять кредитоемкость

Показатели	Сумма	Норма	Факт	Резерв	Потребность		%
Собственный капитал			2*750=1500		11,7	750+11,7=761,7	716,7/2285=33%
Долгосрочная задолженность			1*530=530		168,3	530+168=698,3	698,3/2285=31%
Краткосрочная задолженность			1*425=825				825/2285=36%
Общая задолженность			1*1355=1355		Итого:	сумма=2285	100%
Инвестиции

Необходимо увеличить капитал, чтобы поднять кредитоемкость.

Значит, необходимо найти минимальную сумму увеличения капитала (х) и сумму привлекаемого

заемного капитала (у) так, что бы показатель общей задолженности был удовлетворительным.

Решим систему уравнений:

потребность общего финансирования:

показатель общей задолженности выражается следующим образом:

В результате такого увеличения капитала и привлечения займа структура пассива будет:

Собственный капитал

Долглсрочная задолженность

Краткосрочная задолженностьИтог

x+y=180

y=180-x

2(750+x)=530+825+180-x

1500+2x=1535-x

3x=1535-1500

x=11.7

y=180-11.7

y=168.3